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留存收益股权筹资方案模板图片

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一、企业筹资业务主要包括

企业筹资业务,简单来说,就是企业为了满足经营、扩张或偿债等需求,通过各种方式筹集资金的活动。这个过程涉及到资金的流入与配置,是企业财务管理的重要环节。那么,企业筹资业务主要包括哪些内容呢?

  1. 股权筹资:企业通过发行股票或增资扩股等方式,吸引投资者投入资金。这种方式的优势在于,资金来源稳定且无需定期偿还本金,有助于企业长期稳定的发展。不过,股权筹资也会稀释原有股东的股权比例,可能导致控制权的分散。

  2. 债务筹资:企业通过借款、发行债券等方式筹集资金。相较于股权筹资,债务筹资的成本通常较低,因为债权人只要求固定的利息回报,而不参与企业的利润分配。但是,企业需要按期还本付息,如果经营不善可能导致财务危机。

  3. 混合筹资:这是结合了股权和债务筹资特点的一种筹资方式,如可转债、认股权证等。混合筹资为企业提供了更为灵活的资金筹集方式,既可以利用债务的低成本优势,又可以在未来根据市场情况选择是否将债务转换为股权。

除了以上三种主要的筹资方式外,企业还可以通过其他方式筹集资金,如吸收直接投资、利用留存收益、商业信用等。这些方式各有特点,企业应根据自身的实际情况和需求选择合适的筹资方式。

总的来说,企业筹资业务是一个复杂而多元的过程,涉及到多种筹资方式和策略的选择与运用。企业需要综合考虑市场环境、自身条件以及筹资成本等因素,做出明智的筹资决策,以支持企业的持续发展和价值创造。

二、股权筹资的三种基本形式

股权筹资的三种基本形式包括:吸收直接投资、发行股票和利用留存收益。

1.吸收直接投资:这种方式涉及企业与国家、法人、个人或外商共同投资、共同经营,共担风险并共享利润。其优点在于能够迅速形成生产力,并且沟通协作相对容易。然而,吸收直接投资的资金成本较高,且在产权交易上存在一定难度。

2.发行股票:股票发行是公司出售新股票的过程。投资者认购并持有这些股票后,便成为公司的股东。股票发行通常由投资银行、信托公司、证券公司或经纪人等机构承销。这一过程并不固定在特定场所,而是可以通过多种方式进行。

股权架构与股权节税的同步运筹

2024-09-03 10:21·讲师库股权架构与股权节税的同步运筹


课程背景:

一家公司最昂贵的资产,就是她的股权。世界顶级富豪都是因为持有某些企业的股份,并在股份的溢价和升值之中,实现了财富梦想。

股权的财富效应散发着无穷的魅力,也具有极强的吸引力。企业可以借助股权去吸引优质的资源、高端的人才、丰厚的资金为我所用。

然而,在股权的操作上,也有很多人、很多企业走了弯路。这些弯路直接导致后续调整过程中付出了很大代价——既有时间和机会的代价,更有真金白银的税款缴纳。

如果在企业股权架构设计的当初,一次性想好,并且一次性想全,就能既保障创始人对公司的控制权,又可以在今后的任何方式运作中最大限度地减少税收负担。

本课程的宗旨就是帮助学员将控制权思维与节税思维有机地结合起来。


课程收益:

●深入理解股权运作方法及其各环节的税负;

●将股权的功能与税务处理同步考虑;

●学会公司设立、扩张、收缩、上市、整合全过程的运作方法;

●便览38家知名上市企业的股权架构实操。


课程风格:

▲聚焦实战:以知名上市企业的股权案例为蓝本,用法律原理进行精准分析;

▲观点鲜明:厘清股权调整法律风险的界限,指向具体操作方法;

▲落地为王:经典实操案例具有极强的模仿效用,学完即可使用。


课程时间:2天,6小时/天

课程对象:企业家、MBA班、EMBA班、企业后备接班人、企业中高级管理人员、企业储备管理人员、资本运作、投融资等管理人员

课程方式:理论讲解+案例解析



课程模型


课程大纲

第一板块:总序

第一讲:股权架构与税务筹划概要

案例:公牛集团股权架构解析

——股东结构、股东角色、股权架构演进

1.股权架构的4个内涵

2.关于股权与节税的4点共识

2.分析股权架构的4个视角


第二讲:股权分红基础税政

1.不同股东的股息红利税率——案例解析

2.税收导管与税收透明体

3.规避分红个人所得税常见做法剖析

4.分红与缴税的纠结


第二板块:公司设立

第一讲:个人持股直接架构

案例分析::银河科技的分红与转增

1.所得税“交易分解理论”

2.股权转让的个人所得税

3.直接架构税务5大缺陷

案例分析:直接架构衍生的6大缺点


第二讲:持股公司间接架构

案例解析:持股公司间接架构的优点

案例解析:持股公司与家族公司

案例解析:直接架构与间接架构在不同场景下的比较分析

——反思公牛集团的股权架构


第三讲:有限合伙间接架构

1.璞泰来新能源公司的股权架构设计与税的考量

2.有限合伙企业及其纳税规则

——不重复纳税、可改变纳税地点、驾驭控制权

3.有限合伙架构的缺点——案例解析

——税负比较优势、洼地政策不稳、税收立法滞后、权益保障欠缺


第三板块:公司扩张

第一讲:非货币资产出资

1.未来科技公司出资的税负分析

——文件及优惠政策

2.李博士专利出资的税负分析

——文件及优惠政策

3.税负转嫁与反税负转嫁

4.降低税负的路径


第二讲:增资扩股的纳税问题

1.增资扩股的实操路径与财税处理——案例分析

2.不公允增资的实操路径与所得税——案例分析


第三讲:对赌协议的纳税问题

1.中国对赌第一案与对赌协议

2.对赌的效力

——最高人民法院的判决、九民会议纪要

3.对赌的税务处理

——对赌的4种模型与4种观点

——对赌税务司法实践

——海南航空收购案


第四板块:公司收缩

第一讲:资产出售与收购

1.以股权转让方式转让土地——案例分析

——递延纳税与税负转移

2.万科收购土地案——反税负转移

3.税务局的态度和做法

4.法院的态度极其判决

5.资产买卖4个风险化解方法


第二讲:股权转让基础税政

1.股东退出方式——实例解读

2.股权转让予收购

3.股权转让涉及税种

——以票控税、所得税、印花税

4.所得税税政6要素解析


第三讲:股权转让收入与纳税

1.转让价格与应税所得

——平价转让、以票控税的失灵

2.股权转让2大征管利器

——先税务后工商、阴阳合同、核定收入

3.如何界定股权转让“收入偏低”

——检测4步法

4.转让价格的4类“正当理由”

——股权激励、近亲属、政策原因、自由裁量


第四讲:居民企业股东的股权转让

1.拉卡拉公司上市前的资产剥离

2.资产剥离如何缴纳所得税

3.居民企业股东股转的3个节税方法

——分红法、转增法、撤资法

4.节税方法的比较分析


第五讲:资产剥离与税务处理

1.康鹏科技的资产剥离案例

2.资产剥离的4种路径

——买卖、划转、投资、分立

3.资产剥离税负的逐项解析


第五板块:公司上市

第一讲:顶层股权架构调整

1.公牛集团的顶层股权架构调整复盘

2.直接架构调整为间接架构

3.平价转让与核定收入

4.税务优化原则与视角


第二讲:股权底层架构调整

1.新能源公司的顶层架构与底层架构

2.顶层架构解析

——实际控制人、联合创始人、高管员工、财务投资人

3.子公司股东变成母公司股东

——资产注入方式、税负比较


第三讲:股改转增与税务处理

1.上市前股改方案——案例分析

2.股改转增的税务处理

3.留存收益转增股本

4.资本公积转增股本


第四讲:股权激励的税务处理

1.直接架构型的股权激励

——瑞和装饰公司案例分析

——税务处理文件

2.有限合伙架构型的股权激励

——科沃斯公司案例分析

——税务处理及其难题

3.上市公司股权激励税收

——万通液压公司案例分析


第六板块:公司整合

第一讲:债务负担条款与包税条款

1.并购与重组的分别

2.债务负担条款——山水地产股权转让案例

3.包税条款——太重公司资产转让案例分析

4.包税条款——佳家豪公司股权转让案例分析


第二讲:过渡期损益条款与交易节点条款

1.过渡期损益条款

——华星燃气并购案例分析

2.交易时间节点条款

——青岛金王收购案


第三讲:股权支付条款与特殊性税务处理

1.财税(2009)59号文件

2.股权支付与一般性税务处理

——银河控股收购案例分析

3.股权支付与特殊性税务处理

——特殊性税务处理的5个条件

4.现金支付、股权支付的税务处理规则

5.特殊性税务处理与股权架构的关系

——环亚公司并购重组案例分析


第四讲:公司清算的税务问题

1.公司解散注销与税务清结

2.清算所得和损失

3.股东分配剩余财产

课程复盘与答疑

崔甲生老师法律风险防控专家

高级经济师/律师资格

6年政府机关工作经历

18年上海市企业法律顾问

10年大庆油田法律顾问

先后担任16家大中型企业董事、监事

曾任:审计局|综合秘书、审计员

曾任:大庆油田法律顾问处|法规科长/工商科长/法律事务室主任

擅长领域:法律风险防控、民法典深度解析、企业合规体系建设、商业银行信贷合规、担保物权与债权管理、合同起草与审查能力训练、中共党史系列课程

代理诉讼案件400余起,胜诉率达95%以上。

参与企业重大经营决策的法律咨询论证20多项,涉及项目总金额1000多亿元,为项目提供法律建议300多条,保证项目的正常运作,无任何法律风险。

经典课程《企业法律风险防控指引》、《商务合同法律风险防控》、《人力资源法律风险防控》被工商银行、浦发银行、交通银行、大唐电力、哈电集团、中国烟草、国家电网、东北工业集团等30多家企业常年返聘,推动有关企业人力资源部80000多人签订劳动合同,使劳动争议案件下降近50%。

经典课程《公司治理法律风险防控》、《民法典基本规则深度解析》、《担保制度案例解析》等课程被选为南京大学、同济大学、上海交通大学MBA、EMBA主干课程。

崔甲生老师拥有28年丰富的法律理论功底和办案实践经验,致力于企业法律风险防控研究,擅长根据企业运营特点,针对性提供合同、劳动用工等全面深入的法律专业知识和技能,找准法律风险点,及早防范,杜绝损失,为企业发展保驾护航,累计培训700多场次,授课学员40000余名,课程满意度95%以上

同时,老师具有一定的严谨性和前瞻性,在社会保险法颁布之前就提出《关于规范企业用工社会保险的意见》,指导50多家企业对所用员工保险问题进行彻底清查,使企业在社会保险法颁布之后避免出现劳动争议。帮助15家企业完善决策管理、合同管理、财务管理、劳动人事管理等合规制度,助力企业实行可视化管理,合理避免企业经营中的风险。

实战经验:

“专业化”:崔老师拥有专业的律师背景,在大庆油田任职期间,负责起草油田管理方面法律文件,对涉及全油田的规范性文件进行法律审查,实现10年期间规范性文件处理零差错。对油田所属4000家企业进行工商登记规范化管理,并运用现代管理手段对企业进行实时无缝化管理,获得“中国石油天然气集团公司管理现代化成果一等奖”。

“成果化”:搭建集团股权架构和组织管理体系,建立各部门规章制度体系,并负责集团及子公司的股权管理,共出具法律意见书400余份、业务操作及实施方案500余份,解决民事、经济、劳动争议案件400多起,涉案总金额18亿元,助力集团避免、挽回经济损失3000余万元

部分授课案例:

●曾为大庆油田进行《法律风险的边界与操作实务》课程培训,并被公司下属单位返聘50多期,期间,帮助部分单位起草和修订规范性法律文件70多份,最大程度上强化各项法律文件,极大提高人员的工作效率,避免法律纠纷。

●曾给大庆华谊实业公司进行《企业法律风险防控指引》课程培训,针对公司法律事务进行全盘梳理,使得公司在此后发生的3起经济案件中,减少经济损失4000多万元

●曾给上海良兆综合市场经营管理有限公司进行6期《合同法律风险防控》《企业刑事风险防控》课程培训,至今无刑事和治安案件发生,并助力企业市场摊位招租率提升40%后被聘请为常年法律顾问。

●曾给国网吉林省电力有限公司进行20期《民法典基本规则深度解析》课程培训,使学员学习了解电力行业的法律风险点及新规,在工作中更好更快地运用法律新规去解决问题,给学员们工作和生活带来很大的便利,也大大提高了工作效率。

主讲课程:

《担保制度与债权管理》

《企业法律风险防控指引》

《保险法律法规通识课》

《工作与生活中的刑法》

《民法典基本规则深度解析》

《人力资源法律风险防控》

《合同法律基础系列课程》

《中小企业公司治理优化指南》

《老板和财务的法律必修课》

《建设工程施工合同(案例解析)》

《中央企业合规管理办法实务解读》

《中央企业及国企合规体系建设指引》

《股权激励全流程解析》

《股权架构与股权节税的同步运筹》

《公司股权设计与调整(案例导引与解析)》

授课风格:

▲浅入深出,循序渐进:将深奥的法律知识融汇到生活和工作经验当中;

▲聚焦实操,方法落地:将规避风险的方法直接演示给学员;

▲学员讨论,教师引导:渐次把学员导入法律的思维模式;

▲学员辩论,教师纠偏:直接肯定或否定学员以往的做法并给出直观建议;

▲亦庄亦谐,气氛活跃:让学员在轻松愉悦的情境中享受获取新知的快乐;

▲故事引导,法理解说:以经典故事阐释法理,通俗易懂。

部分服务客户:

石油化工能源行业:甘肃油田、巴陵石化、大庆油田设计院、大庆油田化工集团、大庆油田工会、大庆油田钻探集团、大庆油田物资集团、大庆试油试采公司、大庆第一采油厂、大庆第二采油厂、大庆第三采油厂、大庆第七采油厂、中国石化上海石油化工、巴陵石化岳阳石油化工总厂(岳阳石油化工总厂)、吉林燃料乙醇、顺达集团、东方日升新能源司……

建筑及房地产行业:陕西建设集团、上海恒大房产、上海硕林置业、上海恒园房地产置业、上海吉鑫置业、上海周园置业、上海信昌休闲度假中心、上海阳新企业发展有限公司、上海恒大也是园、上海阳青企业、上海阳宇企业、上海浦济企业、上海恒大建筑安装工程、上海恒大物业、上海锦之嘉酒店、兰州五保建筑工程、汕头市建筑设计院、陕西建工集团……

投资行业:上海和星投资管理、上海浦杨投资管理、上海宜成投资管理、上海恒固投资管理、上海恒大投资管理、上海恒大投资中心(有限合伙)、上海铎森投资中心(有限合伙)、上海越杨投资管理、上海青永投资管理、上海川和投资管理、上海恒大集团(江苏)投资有限公司、上海恒大集团投资有限公司、上海桓森投资管理咨询有限公司、渭南市产业投资开发集团有限公司、常山县农村投资集团有限公司、湖南中烟投资管理有限公司、贵州盘江电力投资有限公司......

贸易及销售行业:上海良兆综合市场经营管理、上海恒大建材市场管理、上海恒大连锁超市、上海恒大商品交易市场经营管理、上海杨南农副产品市场经营管理、上海恒福市场经营管理有限公司、上海恒大国际贸易有限公司、上海浦东恒太商贸合作公司、上海龙茂码头储运有限公司、中外运物流有限公司、保乐力加(中国)贸易有限公司上海分公司、南通市白蚁防治管理中心、上海良友物流集团股份有限公司、云南铜业股份有限公司、东北工业集团有限公司、日立电梯(中国)有限公司、北京达特集成技术有限责任公司、中体竞赛管理有限公司、北京金隅节能保温科技(大厂)有限公司、维科集团有限公司……

金融行业:上海吉立典当有限公司、上海浦东新区恒大小额贷款有限公司、上海恒大商业保理有限公司、中国农业发展银行、北京银行股份有限公司、汉口银行股份有限公司、四川天府银行股份有限公司、华夏银行股份有限公司扬州分行、陕西千阳农村商业银行股份有限公司、张家口崇礼区农商银行、武汉农村商业银行股份有限公司、连云港东方农村商业银行股份有限公司、中国光大银行股份有限公司(北京、金华分行)、陕西宁陕农商行股份有限公司、上海浦東發展銀行股份有限公司、中国农业发展银行云南省分行、富滇银行股份有限公司、东莞农村商业银行股份有限公司、赣州银行股份有限公司、河北银行股份有限公司、达尔罕茂明安联合旗农村信用合作联合社、延长县农村信用合作联社、中国邮政速递物流股份有限公司、中国邮政集团有限公司临沂市分公司、中信保诚人寿保险有限公司宁波分公司、中国太平洋人寿保险股份有限公司……

电力及烟草行业:大唐电力、公主岭供电局、国网吉林省电力有限公司(四平、长春、白城、延边)、国网经济技术研究院、国网福建省电力有限公司信息通信分公司、湖北华电襄阳发电、贵州盘江电力、温岭市非普电气、上海烟草机械新场铸造、上海烟草集团、贵州烟草集团、云南烟草集团、湖北三峡烟草有限公司三峡卷烟厂、湖南中烟投资管理有限公司、北京中烟、贵州中烟工业、贵州中烟工业有限责任公司毕节卷烟厂、武汉卷烟厂……

通讯行业:中国电信股份有限公司上海分公司、中国电信股份有限公司上海中区电信局、中国电信股份有限公司上海分公司、中国移动通信集团江苏有限公司南京分公司、中國鐵塔股份有限公司、广东联合电子服务股份有限公司粤通卡客户服务中心揭阳营业部

交通运输行业:中国铁路设计集团有限公司、中国航空发动机集团有限公司、深圳巴士集团股份有限公司、中国南方航空集团有限公司、上海沪特航空技术有限公司、辽宁东运集团有限公司、广州白云国际机场股份有限公司、上海申通地铁集团有限公司

部分客户评价:

很难懂的法律问题,经崔老师一讲,就变得特别简单。尤其是课堂上讨论的那些案例,特别贴近油田的实际,有些就是我们这里实实在在发生的事情,所以,大家听起来就特别有兴致。以后我们再请老师,就找你这种风格的。

——交通银行信息中心张总

崔老师讲课面向实际应用,操作性很强。各部门领导今天都在,你们回去要按照崔老师讲的方法,把本部门的工作再梳理一遍。下一步,我们准备请崔老师帮我们完善各项规章制度,一定要把企业的风险降下来,就像崔老师讲的那样,要防患于未然。

——大庆试油试采公司武总

今天我们是第三次请崔老师讲课,前两次讲课之后,效果都非常明显,管理人员处理客户关系更恰当了,投诉部对消费者的投诉也都处理得恰到好处。

——上海良兆市场公司柳总

崔老师讲课风格独树一帜,不讲概念,直奔具体问题,等到具体问题讲清楚了,让我们听课的学员来归纳概念。讲的太好了。原来以为法律课很枯燥,经崔老师这么一讲,就像谈家长里短一样,太接地气了。

——大唐电力许总监

崔老师讲课风趣幽默,有时候像是在听小品和单口相声。那么难的法律问题,居然通过几个故事就讲清楚了,而且还很深刻,真是佩服。

——汉口银行刘主任

崔老师的课百听不厌,只要有时间我就参加。特别是讲的那些方法,回去都用得上。原来打官司我们单位都很被动,现在好了,证据我事先就准备好了,不用打官司了,对方一看我们什么证据都有,就彻底泄气了,反倒主动托人找我们要求和解。

——大庆采油二厂孙主任

部分授课照片:

巴陵石化公司

《企业运营中的法律风险防控》

汉口银行

《银行民法典解读》

湖北华电襄阳发电有限公司

《民法典与公司法、合同法知识》

吉林国网电力

《民法典第二期》

兰州五保建筑工程有限公司

《民法典与法律意识》

南京大学EMBA总裁班

《公司治理法律风险防控》

上海申通地铁集团有限公司

《公司运营中的法律风险与防范》

中国邮政速递

《商务合同风险防控》

四平供电公司

《新中国立法进程》

连云港农商行

《担保物权与银行债权管理》

上海烟草集团

《企业法律实务操作指南》

张家口农商行

《民法典与银行业务风控》

吉林省国网公司

《民法典概览》

武汉交通银行

《物权新规则与银行业务领域开拓》

陕西千阳农村商业银行

《民法典与银行业务》

张家口农信社

《民法典》

深圳某高速公司

《民法典》

上海烟草集团有限责任公司

《民法典》

连云港东方农村商业银行

《民法典担保物权与银行债券管理》

国网吉林省四平供电公司

《民法典-电力版》

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发布人:duijin81 发布时间:2025-03-22